Efter Idemitsus exit vil der kun være tre japanske producenter af akrylsyre og -estere tilbage.

For nylig annoncerede Japans gamle petrokemiske gigant, Idemitsu, at den vil trække sig ud af akrylsyre- og butylacrylatforretningen. Idemitsu oplyste, at udvidelsen af ​​nye akrylsyrefaciliteter i Asien i de senere år har ført til et overudbud og en forværring af markedsforholdene, og virksomheden har fundet det vanskeligt at fortsætte driften i lyset af sin fremtidige forretningspolitik. I henhold til planen vil Iemitsu Kogyo ophøre med driften af ​​akrylsyrefabrikken på 50.000 tons/år på Aichi-raffinaderiet inden marts 2023 og trække sig ud af akrylsyreprodukter, og virksomheden vil outsource produktionen af ​​butylacrylat.

Kina er blevet verdens største leverandør af acrylsyre og estere

I øjeblikket er den globale produktionskapacitet for akrylsyre tæt på 9 millioner tons, hvoraf omkring 60% kommer fra Nordøstasien, 38% fra Kina, 15% fra Nordamerika og 16% fra Europa. Fra et større globalt perspektiv har BASF den største akrylsyrekapacitet på 1,5 millioner tons/år, efterfulgt af Arkema med en kapacitet på 1,08 millioner tons/år og Japan Catalyst med 880.000 tons/år. I 2022, med den efterfølgende lancering af satellite chemical og Huayis kapacitet, vil satellite chemicals samlede akrylsyrekapacitet nå 840.000 tons/år og dermed overhale LG Chem (700.000 tons/år) og blive den fjerdestørste akrylsyrevirksomhed i verden. De ti største akrylsyreproducenter i verden har en koncentration på mere end 84%, efterfulgt af Hua Yi (520.000 tons/år) og Formosa Plastics (480.000 tons/år).

Kinas udviklingspotentiale på SAP-markedet er enormt

I 2021 var den globale SAP-produktionskapacitet på næsten 4,3 millioner tons, hvoraf 1,3 millioner tons kom fra Kina, hvilket tegner sig for mere end 30%, og resten fra Japan, Sydkorea, Nordamerika og Europa. Set fra verdens største producenters perspektiv har Japan Catalyst den største SAP-produktionskapacitet og når op på 700.000 tons/år, efterfulgt af BASFs kapacitet på 600.000 tons/år. Efter lanceringen af ​​den nye kapacitet for satellit-petrokemikalier nåede den 150.000 tons/år, hvilket er den niendeplads i verden, med en industrikoncentration på næsten 90% blandt de ti største producenter i verden.

Fra et globalt handelssynspunkt er Sydkorea og Japan stadig verdens største SAP-eksportører med en eksport på i alt 800.000 tons, hvilket tegner sig for 70% af den globale handelsvolumen. Mens Kinas SAP kun eksporterer titusindvis af tons, vil Kinas eksport også stige i takt med den gradvise forbedring af kvaliteten. Amerika, Mellemøsten og Central- og Østeuropa er de vigtigste importregioner. Det globale SAP-forbrug i 2021 var omkring 3 millioner tons, og den gennemsnitlige årlige forbrugsvækst i de næste par år er omkring 4%, hvoraf Asien vokser med tæt på 6% og andre regioner mellem 2%-3%.

Kina vil blive den globale vækstpol for udbud og efterspørgsel efter acrylsyre og -estere

Med hensyn til global efterspørgsel forventes det globale forbrug af akrylsyre at forblive på en gennemsnitlig årlig vækstrate på 3,5-4 % i 2020-2025, hvor Kina repræsenterer en vækstrate i Asiens akrylsyreforbrug på op til 6 %, drevet af høj efterspørgsel efter SAP og akrylater på grund af højere disponibel indkomst og efterspørgsel efter produkter af høj kvalitet.

Fra et globalt udbudssynspunkt har den stærke efterspørgsel i de næste par år stimuleret kinesiske virksomheder til at øge investeringerne i integreret akrylsyrekapacitet, men der er stort set ingen ny kapacitet i resten af ​​verden.

Det er værd at nævne, at som den førende satellitkemiske aktør inden for acrylsyre, i centrum af den hurtigt voksende efterspørgsel, fortsætter man med at gøre en indsats for at øge produktionskapaciteten af ​​acrylsyre, butylacrylat og SAP for at sætte en indsats, og tre produkter placerer sig på fjerde-, anden- og niendepladsen i den globale produktionskapacitetsfordeling, hvilket skaber en stærk skalafordel og integreret konkurrenceevne.

Ser man på udlandet, har akrylsyreindustrien i Europa og USA oplevet en række ældningsapparater og ulykker i 1960'erne og 1970'erne, og efterspørgslen efter akrylsyre og downstream-produkter importeret fra Kina på oversøiske markeder vil stige, mens efterspørgslen efter fine monomerer og produkter downstream af akrylsyre i Kina stiger, og akrylsyreindustrien i Kina vil vise en mere robust udvikling.